Важным ориентиром для компаний, работающих на зарубежных рынках, и уникальным эталоном прозрачности рынка недвижимости, является рейтинг 99 стран и территорий, а также 163 городов мира от JLL в рамках исследования Global Real Estate Transparency Index (GRETI). Индекс оценивает прозрачность рынка недвижимости на основе более чем 200 отдельных показателей, касающихся эффективности инвестиций, фундаментальных показателей рынка, управления зарегистрированными на бирже транспортными средствами, нормативно-правовой среды, процесса транзакций и устойчивости.
Эксперты JLL и LaSalle, являющиеся авторами глобального индекса прозрачности недвижимости, отмечают, что 2022 год характеризуется наиболее медленным прогрессом в общих показателях за более чем 23 летнюю историю существования проекта. Северная Америка, Западная Европа и Австралазия лидируют в гонке за прозрачность при этом многие рынки США в этом году занимают высокие места на уровне городов. К слову, индекс GRETI JLL и LaSalle публикуют каждые два года.
«Опрос этого года показывает увеличивающийся разрыв между наиболее прозрачными странами и остальными», — написал Ричард Блоксам, генеральный директор JLL по рынкам капитала, во введении к отчету. «В высшей степени прозрачные рынки продвигаются вперед благодаря внедрению технологий, мерам по борьбе с изменением климата, диверсификации рынков капитала и изменениям в законодательстве. Между тем, многие другие рынки в лучшем случае топчутся на месте, даже регрессируют, а в некоторых случаях, к сожалению, полностью исчезают с радаров».
Что такое Индекс глобальной прозрачности рынков недвижимости?
Ведущая фирма по управлению инвестициями Lasalle Partners, а также еще одна крупная фирма Jones Lang Wootton лондонский аукционист, вышедший на рынок недвижимости США, объединились в 1999 году и образовали Jones Lang Lasalle Incorporated (JLL). Компания, занимающаяся недвижимостью, зарегистрирована на Нью-Йоркской фондовой бирже и входит в список Fortune 500 Company с годовым доходом в размере 18 миллиардов долларов. Общая численность персонала составляет около 93000 человек. JLL работает в 10 крупных городах (Мумбаи, Дели, Бангалор, Пуна). , Ченнаи, Хайдарабад, Калькутта, Ахмадабад, Коччи и Коимбатур) и более 130 рынков уровня II и III с численностью около 12000 специалистов в Индии.
Инвестиции Lasalle Partners были представлены во многих странах. Поэтому возникла необходимость стандартизировать различия между развивающимися рынками и развитыми рынками. Было важно откалибровать и количественно оценить, актуальны ли данные, последовательно ли соблюдаются права собственности, как работают регулирующие органы и т. д. в разных странах, чтобы получить правильную картину рынка для инвестирования, ведение бизнеса и др.
Бесплатная консультация
подбор оптимальной страны и
объекта с учетом бюджета,
целей покупки и т.д.
подбор оптимальной страны и объекта с учетом бюджета, целей покупки и т. д.
Данная информация полезна арендаторам, арендаторам, правительствам, общественным организациям, инвесторам, кредиторам, банкам и всем, кто интересуется рынком недвижимости. В результате был разработан проект GRETI – Global Real Estate Transparency Index или индекс прозрачности мирового рынка недвижимости — авторитетное исследование, выходящее раз в 2 года. Авторы отмечают, что оно является уникальным пособием для трансграничных инвестиций в недвижимость.
Глобальный индекс прозрачности недвижимости работает по нескольким параметрам. Текущий Глобальный индекс прозрачности недвижимости за 2022 год охватывает 99 стран и территорий, а также 163 города. Индекс оценивает прозрачность на основе 210 показателей, которые были расширены за счет включения дополнительных данных об устойчивости, здоровьи и благополучии, технологиях и альтернативах. Эти параметры дополнительно оцениваются по шести направлениям: производительность, измерение, основы рынка, управление зарегистрированными на бирже транспортными средствами, нормативно-правовая база, процесс транзакций и экологическая устойчивость. Это эксклюзивный индекс прозрачности недвижимости и руководство для компаний, работающих на зарубежных рынках. Опрос проводится каждые два года.
Отчеты по индексу имеют прямую корреляцию между инвестиционными потоками и уровнями прозрачности, поскольку качество данных благодаря технологиям как фактору, реформам управления и регулирования — все это важные параметры, которые потенциальные инвесторы/девелоперы бизнеса оценивают при поиске потенциального направления для инвестиций. Уровень прозрачности играет очень важную роль в привлечении новых инвестиций и деловой активности, позволяя осуществлять долгосрочное планирование, повышая благосостояние населения и защищая окружающую среду.
В каждом выпуске GRETI подробно рассказывается о перспективах развития рынка недвижимости в самых динамично развивающихся городах мира.
Влияние GRETI на мировую индустрию недвижимости
Как объяснялось выше, очевидно, что исследование, проведенное JLL для целей GRETI, затрагивает многие параметры, влияющие на развитие рынка недвижимости. Опубликованный отчет дает представление о работе, которая должна быть проведена на территориях, и об уровне их прозрачности. Уровень прозрачности очень важен, потому что он дает инвесторам уверенность в том, что их вложения в тот или иной регион будут удачными. Например, есть инвестор, который планирует вложить полмиллиона долларов в инфраструктурный проект.
Первое, что он оценит, — это регулирование проекта и стабильность политической ситуации в стране. Если в стране не наблюдается правительственный кризис, то шансы на инвестиции увеличиваются. Никто не хотел бы инвестировать в рынок, где законы могут меняться слишком стремительно. Опытный инвестор сначала убедиться, что его вложениям ничего не грозит, и только после этого примет окончательное решение. Никто не будет вкладывать средства, если в стране отсутствует стабильность на многих уровнях.
Хотите купить недвижимость в одной из стран-лидеров рейтинга прозрачности GRETI? Обратите внимание на наши актуальные предложения.
Индекс GRETI в 2022 году
Из 94 стран и территорий, оцененных для 12-го выпуска GRETI, несомненными лидерами по уровню прозрачности рынка оказались США, которые заняли второе место с совокупными баллами 1,34 и Великобритания, которая заняла первое место с результатом 1,25 баллов. Благодаря местным инициативам в области устойчивого развития и более широкому охвату альтернативных данных, США удалось улучшить свои показатели по сравнению с прошлыми данными отчета. Причиной такого результата, кроме всего прочего, оказались принятые правительством национальные меры, в том числе и Закон о корпоративной прозрачности.
Соединенные Штаты оказались лидерами не только на уровне страны, но и на уровне городов: целых шесть городов вошли в первую десятку, уступая только Лондону и Парижу
«Поскольку инвесторы все чаще ищут ясности в отношении обязательств и стандартов в области устойчивого развития, в дополнение к глубоким рынкам капитала и обширному охвату данных, эти рынки также имеют одни из самых амбициозных и дерзких климатических целей среди всех охваченных городов, и все три также возглавляют Подразделение по устойчивому развитию», — говорится в сообщении. Вашингтон, округ Колумбия, Сан-Франциско, Бостон, Лос-Анджелес и Сиэтл заняли четвертое-восьмое место в мире по уровню прозрачности.
Глобальные тренды
Новым маркером прозрачности в 2022 году стало стремление городов к достижению нулевых выбросов в атмосферу. Растет число стран и городов, которые вводят стандарты энергоэффективности и выбросов для зданий.
Внедрение технологических платформ в область коммерческой недвижимости в эпоху пандемии также способствовало повышению прозрачности. На этих платформах можно было отследить в режиме реального времени данные об уровне посещения того или иного здания, узнать о движение пешеходов. Кроме того, диверсификация стала общей тенденцией среди инвесторов, поскольку все больше институционального капитала ищет новые типы собственности, такие как лабораторные помещения и центры обработки данных, что требует новых уровней прозрачности и информации об основных принципах работы, а также ценообразования. Однако в настоящее время на глобальном уровне более 33% рынков не имеют надежных данных о непрофильных типах собственности.
В отчете указывается на острую необходимость глобальной синхронизации экосистемы прозрачности на рынках недвижимости Однако на данный момент такой шаг может оказаться серьезной проблемой, учитывая отсутствие нормативной согласованности даже на национальном уровне в США. С другой стороны, глобальные инициативы такие как отраслевая модель OSCRE для стандартов данных на уровне зданий, уже находятся в стадии реализации. Постепенно начинает свою работу и Совет по международным стандартам устойчивого развития IFRS, касающийся финансовой отчетности.
Мы считаем, что надежный глобальный бенчмарк является важным инструментом для индустрии недвижимости», — написал Блоксам. «Прозрачность — это основа, которая позволяет корпоративным арендаторам, инвесторам и кредиторам действовать и принимать решения с полной уверенностью в правильности своих решений».
В каких странах самые прозрачные рынки недвижимости:
- Великобритания
- США
- Франция
- Австралия
- Канада
- Нидерланды
- Ирландия
- Швеция
- Германия
- Новая Зеландия
В каких городах самые прозрачные рынки недвижимости
- Лондон
- Нью-Йорк
- Париж
- Вашингтон
- Сан-Франциско
- Бостон
- Лос-Анджелес
- Сиэтл
- Сидней
- Бирмингем
Какие рынки недвижимости признаны на сегодняшний день наименее прозрачными:
- Ливан
- Иран
- Кот д’Ивуар
- Алжир
- Сенегал
- Гондурас
- Танзания
- Доминиканская Республика
- Ирак
- Гватемала
- Эфиопия
GRETI – это незаменимый инструмент для современного рынка недвижимости. Углубленный анализ, проведенный GRETI, полезен не только для инвесторов, которые с его помощью имеют возможность определить лучший рынок для инвестиций, но и для самого направления, стимулируя его рост. Если все строители, девелоперы, заинтересованные стороны в сфере недвижимости обратят внимание на эти отчеты, им будет легко понять масштабы роста и тем самым расширить свою работу в разных перспективных местах. Ознакомиться с отчетами GRETI будет полезно и для юристов. Это поможет им объективно оценить глубину отрасли и дать своим клиентам своевременный совет о целесообразности вложения в рынок недвижимости той или иной страны. Больше интересного в нашем телеграмм-канале.
