Инвестиции за рубежом: от недвижимости до паспорта

Независимо от места проживания, состоятельные персоны часто рассматривают инвестиции за рубежом как способ географической диверсификации рисков, приумножения состояния и решения ряда иных важных задач, включая, например, получение двойного гражданства. Достаточно сложно выбрать, куда вложиться, чтобы обеспечить безопасность и заставить деньги работать. Добиться желаемого помогут настоящее руководство и индивидуальная консультация у наших экспертов!

Инвестирование пугает многих обывателей. Перспектива вложения капитала за границу рождает дополнительные опасения. Но инвестиции за рубежом способны оказаться весьма выгодными в финансовом плане и полезными в ином отношении. Сделать первый шаг к успеху помогут представленные ниже сведения.

Что такое инвестиции за рубежом, и какими они бывают?

Осуществление физлицами инвестиций за рубежом – это перемещение собственного капитала из государства текущего пребывания / исторической родины в иную юрисдикцию с целью вложения в определенные активы. По способу вложения капитала инвестиции за рубежом делятся на 2 вида: прямые и косвенные.

• Прямые капиталовложения (ПИИ) – вложения средств в активы без посредников путем финансирования открытия бизнеса, покупки зданий и иных объектов. Чиновники, как правило, активнее поощряют капиталовложения данного типа, поскольку подобные инвестиции за рубежом обычно считаются долгосрочными и помогают укрепить экономику страны-реципиента.
• Непрямые капиталовложения предполагают покупку корпорациями, финансовыми учреждениями и частными инвесторами долей иностранных компаний, торгующихся на фондовой бирже. Данная форма инвестиций за рубежом менее интересна государству-реципиенту, поскольку инвестор способен легко выйти из капиталовложений — иногда подобное происходит уже в течение нескольких суток после покупки. Капиталовложения данного типа иногда называют иностранными портфельными инвестициями (ИПИ). Косвенные капиталовложения включают не только долевые инструменты вроде акций, но и долговые инструменты наподобие облигаций.

Активы, в которые вкладываются средства при осуществлении инвестиций за рубежом, многочисленны и разнообразны. Эксперты выделяют следующие ключевые типы:

• Акции: Данные ценные бумаги считаются наиболее известным инвестиционным активом. Покупая иностранные акции, инвестор получает долю в публичной компании. Многие крупные корпорации, включая, например, General Motors, Apple и Facebook, являются публичными, предлагая инвесторам собственные акции. Приобретая иностранную акцию, покупатель ожидает роста стоимости ценной бумаги и появления возможности продать актив с прибылью. Конечно же, существует риск падения цены. В подобном случае инвестор потеряете деньги. Акции инвесторам продают брокеры. Покупатель вправе выбрать брокерскую фирму / работать с конкретным брокером напрямую.
• Облигации: Покупая иностранную облигацию, инвестор, по сути, ссужает деньги продавцу. Как правило, подобным продавцом выступает бизнес / государственное учреждение. Компании выпускают корпоративные облигации, местные органы власти — муниципальные облигации, государства — казначейские облигации и векселя. Пока деньги ссужаются, кредитору выплачиваются проценты. После наступления срока погашения облигации (покупатель обязан удерживать актив в собственности в течение определенного контрактом периода) инвестор получает обратно основную сумму. Норма прибыли по облигациям обычно намного ниже, чем по акциям, но рассматриваемые ценные бумаги характеризуются меньшими рисками. Конечно, определенные риски существуют и в данном случае. Компания, продавшая облигации, способна обанкротится, а государство — объявить дефолт. Однако казначейские облигации и векселя считаются очень безопасным объектом вложения свободных средств при осуществлении инвестиций за рубежом.
• Паевые инвестиционные фонды: Подобный фонд является пулом денежных средств многочисленных инвесторов, вкладываемых в несколько активов / компаний. Паевые инвестиционные фонды управляются активно / пассивно. В первом случае потоки капитала контролирует управляющий фондом, часто пытающийся превзойти определенный рыночный индекс, поскольку вознаграждение подобного специалиста зависит от эффективности работы. Пассивно управляемый фонд, также известный как индексный фонд, просто отслеживает основные индексы фондового рынка вроде Dow Jones Industrial Average / S&P 500 и копирует их структуру при инвестировании. В плане рисков ситуация схожа с акциями / облигациями: все зависит от объекта вложения. Однако риск часто меньше, поскольку инвестиции более диверсифицированы.
• Биржевые фонды: Биржевые фонды похожи на пассивно управляемые паевые инвестиционные фонды, поскольку вкладывают средства в набор активов на основе отслеживания рыночных индексов. Отличие заключается в способе входа. Если финансирование паевых инвестиционных фондов осуществляется через фондовую компанию, то в случае биржевых фондов инвесторам доступны акции, которые покупаются и продаются на фондовых рынках. Данный вариант часто рекомендуют новичкам ввиду более высокого уровня диверсификации подобных ценных бумаг относительно стандартных акций.
• Депозитные сертификаты: Депозитный сертификат – вложение с крайне низким риском. Инвестор передает банку определенную сумму денег на заранее определенный период. Когда подобный период истечет, инвестор получит обратно основную сумму плюс заранее определенную сумму процентов. Чем дольше срок, тем выше процентная ставка. Зачастую за досрочное снятие средств предусмотрены серьезные штрафы.
• Криптовалюты:  Довольно новый вариант. Биткоин — наиболее известная криптовалюта, но существует бесчисленное множество аналогов, включая Litecoin и Ethereum. Подобные цифровые активы, как правило, не поддерживаются государством, покупаясь и продаваясь на крипто-биржах. Но сегодня многие государства разрабатывают так называемые цифровые валюты центрального банка / CBDC (Central Bank Digital Currency). Подобные крипто-активы способны стать интересным способом осуществления инвестиций за рубежом.
• Недвижимость: Существует множество способов инвестировать в иностранную недвижимость: от покупки коттеджей, квартир и коммерческих зданий до владения фермами и трейлерными парками. Осуществляя инвестиции за рубежом, можно зарабатывать деньги, покупая актив с расчетом на подорожание и последующую перепродажу, попутно сдавая недвижимость арендаторам. Главный недостаток для большинства начинающих инвесторов — высокая цена входа. Поскольку недвижимость часто является дорогостоящим вложением, мелкие инвесторы с небольшим капиталом легко вытесняются. Ситуацию исправляют инвестиционные фонды недвижимости (REIT), похожие на паевой инвестиционный фонд (собирают средства многих инвесторов и вкладывают полученные деньги в несколько объектов недвижимости, приносящих доход). Выбор REIT дополнительно избавляет от необходимости самостоятельно управлять недвижимостью.

Стимулы, заставляющие осуществлять инвестиции за рубежом

Существует целый ряд стимулов, заставляющих россиян, украинцев, белорусов и казахстанцев осуществлять инвестиции за рубежом. И подобные стимулы касаются не только приумножения капитала.

Инвестиции за рубежом ради международной диверсификации

Международная диверсификация — инвестиционная стратегия, направленная на уменьшение изменчивости доходности за счет включения в портфель активов, представленных на иностранных рынках, экономические циклы которых не коррелируют с экономическими циклами в родной стране / государстве текущего проживания инвестора. По сути, осуществление инвестиций за рубежом помогает снизить риски в долгосрочной перспективе за счет обеспечения более сбалансированной прибыли.

Одним из основных преимуществ портфеля активов, диверсифицированного на международном уровне, является стабильный / повышенный потенциал роста доходности. Инвестор получает возможность вложить капитал в отрасли / категории активов, недоступны в родной стране / государстве текущего пребывания.

В большинстве случаев выбор стоит между развитыми рынками (более безопасные) и развивающимися (повышенный рост и высокие риски ).

Вот некоторые примеры наиболее развитых стран [стран с высоким доходом на душу населения]:

Австралия	Бельгия	Бермуды
Канада	Чили	Дания
Финляндия	Франция	Германия
Исландия	Ирландия	Израиль
Япония	Нидерланды	Норвегия
Швейцария	Соединенное Королевство	США

Перечень стран с развивающейся экономикой [со средним уровнем дохода] включает следующие направления:

Армения	Бангладеш	Бразилия
Камбоджа	Китай	Колумбия
Египет	Гана	Индия
Индонезия	Кения	Марокко
Пакистан	Филиппины	Россия
Шри-Ланка	Таиланд	Турция
Украина	Вьетнам

Вложения в страны с низкими доходами (слаборазвитые государства) сопряжены со значительными рисками для инвесторов, а вложения в государства без инфраструктуры для поддержки развития эксперты называют малоцелесообразными.

Инвестиции за рубежом как инструмент налоговой оптимизации

Ключевым способом использования инвестиций за рубежом в качестве инструмента налоговой оптимизации является перемещение капитала в низконалоговую юрисдикцию. В частности, возможно перемещение головного офиса или части своего бизнеса в страну, которая является «налоговым убежищем» / разработала благоприятное налоговое законодательство, направленное на привлечение иностранных инвесторов.

Хотя эффективность налоговых стимулов как определяющего фактора для привлечения ПИИ часто ставится под сомнение, многие страны нередко прибегают к подобным мерам. В частности, власти часто предлагают стимулы, ориентированные на конкретные сектора, и региональные стимулы, направленные на содействие экономическому развитию сельских или слаборазвитых районов.

Что касается типов доступных налоговых льгот, очевидно, что наблюдается растущая тенденция к предоставлению полных или частичных налоговых каникул или снижению налоговых ставок для определенных видов деятельности. Другой тенденцией является растущее распространение скидок с налогооблагаемой суммы, как правило, предоставляемых при вложении капитала в заводы, промышленные здания,  обучение персонала, исследования и разработки или аналогичные виды деятельности. Подобные стимулы повышают потенциал деловой среды и  обычно обходятся бюджету гораздо дешевле, чем прямые налоговые каникулы.

Второе гражданство через инвестиции за рубежом

Стремясь поддержать ПИИ, используя поступающие из-за границы средства для стимулирования роста числа рабочих мест, внедрения инноваций и экономического развития в целом, правительства отдельных государств вынуждены вести жесткую конкуренцию между собой за внимание инвесторов.

Желающим преуспеть чиновникам приходится проявлять недюжинную изобретательность. Благодаря подобной изобретательности несколько десятилетий назад появилась концепция под названием экономическое гражданство за инвестиции.

Осуществляя инвестиции за рубежом, в достаточной степени состоятельный и чистый перед законом инвестор способен получить второй паспорт в сжатые сроки, воспользовавшись стандартизированным и прозрачным процессом. Допускаются вложения в бизнес, недвижимость, ценные бумаги, открытие рабочих мест и депозитные счета. Процесс, как правило, является на 100% дистанционным и длится от пары месяцев до 3 лет – в зависимости от принимающей страны.

Карибы предлагают идеальное сочетание инвестиционных возможностей, безопасности и бонусов для инвесторов

Выбирая страну для осуществления инвестиций за рубежом, следует обратить пристальное внимание на Карибский бассейн. Местные государства предлагают уникальное сочетание достаточно низких налогов, развивающихся экономик и широкого выбора активов, доступных для приобретения. Но главный стимул обратить внимание на Карибы – возможность получить второй паспорт за инвестиции как бонус, пользуясь полностью дистанционным процессом оформления экономического гражданства.

Программы получения инвестиционного гражданства Карибского бассейна являются наиболее востребованными в мире. Для экспертов подобное утверждение не станет сюрпризом, поскольку льготы и бонусы, предлагаемые успешным кандидатам, являются довольно соблазнительными. В частности, карибские программы, предлагаемые Доминикой, Сент-Китс, Гренадой, Сент-Люсией и Антигуа, способны обеспечить бенефициарам, помимо прочего, следующие бонусы :

• Допустимые вложения начинаются с отметки 100 000 $ (минимальная цена на мировом рынке).
• Срок оформления — от двух месяцев.
• Инвесторы вправе свободно путешествовать с карибским паспортом в более чем 14 десятков стран, включая Шенген, Великобританию, Гонконг.
• Инвесторы вправе оставаться в Европейском Союзе по 90 суток в течение шестимесячного периода.
• Граждане Гренады вольны путешествовать по Китаю в течение 30 суток без визы и оформлять американскую неиммиграционную бизнес-визу E2.
• Оформляя гражданство Сент-Китс / Антигуа и переезжая на новую родину, инвестор вправе не платить НДФЛ с доходов по всему миру (потребуется получение статуса фискального резидента соответствующей карибской страны).
• В заявку на экономическое гражданство разрешается включать близких родственников (супругу, детей, родителей, бабушек, дедушек, родных братьев / сестер).

Консалтинговая компания Professional Wealth Management (PWM) недавно опубликовала свежий рейтинг стран с программами инвестиционного гражданства за 2021, охвативший 14 государств. Первое место разделили Доминика и Сент-Китс. Гренада, Сент-Люсия и Антигуа заняли 2е, 3е и 4е места, соответственно.

Индекс составляется с 2017. При оценке учитываются девять основных критериев:

• Свобода передвижения по миру;
• Уровень жизни в принимающей стране;
• Минимально допустимый размер капиталовложений для участия в программе;
• Требуется ли проживание / посещение;
• Скорость получения статуса гражданина;
• Легкость обработки заявки;
• Строгость проверок;
• Возможность включить членов семьи в заявку;
• Репутация программы на мировом рынке инвестиционной иммиграции.

В течение многих лет спрос на золотые паспорта и экономическое гражданство, получаемые ради плана «Б», рос с поразительной скоростью. Стимулы, движущие инвесторами, различаются от случая к случаю, но типичные причины подачи заявки включают обеспечение безопасности, расширение безвизового режима, повышение возможностей в области образования и бизнеса.

Дополнительно наблюдается значительный всплеск интереса со стороны заявителей, стремящихся получить доступ к качественным медицинским услугам и более эффективным инструментам налогового планирования.

Программы инвестиционного гражданства Карибского бассейна ускоряют достижение указанных выше и иных целей, помогая многочисленным инвесторам из государств постсоветского пространства, включая Россию, Беларусь, Украину и Казахстан.

Экспертная поддержка при осуществлении инвестиций за рубежом

Если серьезно относитесь к инвестированию, возможно, имеет смысл найти финансового консультанта, способного помочь с выбором оптимального государства / актива. Помощь и поддержка экспертов становится вдвойне актуальной, когда речь заходит об оформлении экономического гражданства.

Для получения более подробной информации о требованиях к претендентам на получение инвестиционного гражданства через программы Карибского бассейна, пожалуйста, свяжитесь с одним из наших экспертов, воспользовавшись указанными выше телефонами / формой обратной связи!