Что такое кипрский RAIF?

Создание инвестиционного фонда в странах ЕС является трудоемкой и дорогостоящей процедурой. Однако с помощью такого инструмента, как кипрский RAIF ее можно существенно упростить и удешевить.

Юридические формы RAIF 

Зарегистрированные альтернативные инвестиционные фонды (Registered Alternative Investment Funds (RAIF)) появились на Кипре с 10 июля 2018 года, когда был принят соответствующий закон. Особенностью вышеуказанных учреждений является отсутствие участия в их регулировании Кипрской комиссии по ценным бумагам и биржам (CySEC). Простыми словами для работы RAIF не нужна лицензия. Благодаря чему их создание не требует значительных затрат времени и финансов.

Фонд

Зарегистрированные альтернативные инвестиционные фонды на Кипре могут вести деятельность в формах:

  • Инвестиционная компания с изменяемым капиталом (Variable Capital Investment Company (VCIC);
  • Инвестиционная компания с фиксированным капиталом (Fixed Capital Investment Company (FCIC);
  • Ограниченное партнерство (LP);
  • Общий фонд (Common fund).

Подобные фонды, имеющие несколько инвестиционных отделений также могут использоваться в структурах типа Зонтичного фонда (Umbrella Fund).

Несмотря на отсутствие необходимости оформлять лицензию для RAIF на Кипре, такие фонды должны обязательно подать заявку в CySEC. Последняя вносит их в специальный реестр. Заявление предоставляется управляющей компанией в течение 1-го месяца с момента создания зарегистрированного альтернативного инвестиционного фонда.

Узнайте об особенностях регистрации на Кипре фондов: AIF-LNP, AIF-UNP, RAIF.

Ключевые характеристики кипрского RAIF

Кипрские зарегистрированные альтернативные инвестиционные фонды имеют следующие особенности:

  • могут быть открытыми и закрытыми;
  • имеют право назначать местного депозитария;
  • нет требований к минимальному капиталу;
  • минимальный размер активов 500 000 евро или эквивалент, которые должны быть размещены в течение 12 месяцев после получения разрешения;
  • подходит исключительно профессиональным или хорошо информированным инвесторам.

Профессиональный инвестор – лицо, отвечающее одновременно двум из ниже указанных критериев:

  • проводил операции значительного размера не менее 10 раз в квартал в течение предыдущих 4-х кварталов;
  • размер портфеля инвестиций превышает 500 000 EUR;
  • имеют опыт работы в финансовой сфере не менее 1-го года

Хорошо информированный инвестор – лицо, которое вкладывает в фонд не менее 125 000 EUR, имеет соответствующий опыт и знания для оценки целесообразности инвестиций в фонд.

Особенности управления RAIF на Кипре

Зарегистрированные альтернативные инвестиционные фонды управляются только извне. Надзор над его деятельностью осуществляется через управляющий фонд.

RAIF управляются компаниями в таких формах:

  • AIFM (Аlternative investment fund managers) зарегистрированных на Кипре, в ЕС или в третьих странах;
  • UCITS (Undertakings for Collective Investment in Transferable Securities) с регистрацией на Кипре или в ЕС;
  • Инвестиционная фирма, учрежденная на Кипре или в Евросоюзе;
  • Другие типы компаний по управлению фондами, уполномоченные управлять коллективными схемами при условии, что RAIF – закрытый фонд, который инвестировал более 70% активов в неликвидные активы.

Узнайте как можно зарегистрировать альтернативный инвестиционный фонд на Кипре удаленно.

Хранение активов

Все кипрские RAIF обязаны для хранения активов назначить Депозитарий. В роли последнего могут быть:

  • кредитные учреждения;
  • инвестиционные фирмы/компании;

которые находятся под регулированием европейского законодательства и имеют разрешения государства ЕС на ведение деятельности в форме депозитария.

Налогообложение RAIF на Кипре

Интерес к открытию зарегистрированных альтернативных инвестиционных фондов на Кипре возникает еще и по причине лояльное налогообложения подобных структур:

  • налог на корпоративную прибыль – 12,5%;
  • освобождение от налогообложения чистых активов;
  • дивидендный доход и любая прибыль, полученная от торговли ценными бумагами и их производными (деривативы, опционы) освобождается от налогов;
  • процентный доход освобожден от налога на оборону, но с него уплачивается 12,5% корпоративного налога;
  • капитал, полученный от инвесторов, дает право на получение условного процентного вычета (NID), что позволяет снизить налогооблагаемую базу RAIF до 80%;
  • нет налога на дивиденды, выплачиваемые иностранным инвесторам;
  • при наличии в RAIF нескольких отделений, каждое из последних несет фискальные обязательства самостоятельно, невзирая на то, что они не являются юридическими лицами.

Главные преимущества кипрских RAIF

Сильные стороны использования зарегистрированных альтернативных инвестиционных фондов на Кипре:

  • позволяет создать в ЕС инвестиционный фонд, избегая трудоемких процедур и значительных расходов;
  • можно применять до трансформации в AIF;
  • нет требования к минимальному размеру капитала, но требуются минимальные инвестиции;
  • позволяет инвесторам вести бизнес через фонд без ежедневного управления;
  • может быть разных типов: закрытым или открытым;
  • их можно использовать как зонтичные фонды, чтобы управлять разными пулами активов;
  • количество инвесторов неограниченно;
  • практически нет инвестиционных ограничений;
  • нет ограничений на управляемые активы;
  • отсутствие налога на прирост капитала;
  • надзор на уровне управляющей компании;
  • быстрота создания (CySEC регистрирует RAIF в специальном реестре в течение 1 месяца после обращения).

Если вам нужен фонд для управления инвестиционным проектом в ЕС обращайтесь к нам на e-mail: info@offshore-pro.info, пишите в онлайн-чат или звоните на контактные номера телефонов. Наши эксперты ответят на все ваши вопросы, а также проанализируют — подойдет ли структура RAIF на Кипре для решения поставленных задач. Если нет, тогда мы предложим другое решение.

Есть ли ограничения на количество инвесторов в RAIF на Кипре?

Нет, принимать участие в RAIF может неограниченное количество инвесторов. В отличие от просто альтернативных инвестиционных фондов, в которых максимальное количество инвесторов не может превышать 50.

Какие налоговые преимущества RAIF на Кипре?

Кипрские RAIF освобождены от налогообложения прибыли от продажи ценных бумаг и их производных, не платят налог с дивидендного дохода, а также — оборонный налог с процентного дохода. RAIF имеют право воспользоваться вычетом условного процента на капитал, привлеченный в результате инвестиций. Помимо указанного они платят корпоративный налог на прибыль по ставке 12,5%.

Требуется, чтобы акционер RAIF был директором этого фонда?

Подобного требования нет. Законодательство обязывает, чтобы у RAIF было занято 2 директора, один из которых должен быть независимым. Еще один из директоров должен проживать на Кипре.

Метки:

Читайте другие интересные статьи портала InternationalWealth.info:

Помогите сделать наш портал еще детальней, актуальней и полезней для Вас и Вашего бизнеса.

Адрес вашей почты не будет опубликован.