Иностранные холдинги, как инструмент защиты и развития бизнеса

Зарубежный холдинг является одним из очень популярных инструментов для защиты и развития бизнеса как среди иностранных, так и российских бизнесменов. Холдинги также используются для улучшения качества контроля над компаниями, расположенными в разных юрисдикциях и ведущими разную и/или одинаковую деятельность. С их помощью удается снизить фискальную нагрузку, а также оптимизировать расходы на бизнес.

Холдинги

Что такое холдинг?

Простыми словами, холдинг – это объединение под общим контролем различных организаций (компаний, фондов, партнерств, трастов и других форм). Организационная структура холдинга предусматривает наличие главной «материнской» компании, которая еще может называться управленческой или холдинговой компанией. Обычно ей принадлежат акции или доли в капитале других компаний, права собственности на активы, патенты, лицензии.

Популярными юрисдикциями для создания холдингов являются Нидерланды, Люксембург, Швейцария, Ирландия, Шотландия. Интерес к указанным юрисдикциям среди предпринимателей обусловливается дружелюбностью налогового и корпоративного местного законодательства к подобным структурам.

Холдинги в российском законодательстве

В законодательстве РФ пока еще нет отдельного закона посвященного холдингам. Попытка принять соответствующий нормативный акт была в 2000 году, но проект закона отклонил президент. Сегодня же понятие «холдинг» в российском законодательстве тесно связано с контролируемыми иностранными компаниями.

В частности пп.4 п. 1 ст.25.13-1 НК РФ предусматривает освобождение КИК от налогообложения, если они являются:

  • активной иностранной холдинговой компанией;
  • активной иностранной субхолдинговой компанией.

Какие критерии установлены для вышеуказанных организаций указаны в этой же статье НК РФ.

КритерииХолдинговая компанияСубхолдинговая компания
кто владеет крупной долейроссийский резидентиностранная компания
размер доли в капитале не менее 75%
доля участия хотя бы в одной зарубежной организациине менее 50%
доля участия в других иностранных юрлицахне менее 15%
срок владения долямине менее 365 календарных дней подряд

Для получения соответствующего статуса необходимо одновременное выполнение всех критериев. 

Как видно из таблицы разница между иностранной холдинговой и субхолдинговой компанией заключается только в том, кто владеет не менее чем 75%-тной долей в ее капитале: российский резидент или иностранная компания, которой в свою очередь также владеет российский резидент (не менее 75%).

Основные цели создания иностранного холдинга

Российские предприниматели создают иностранные холдинги преследуя не только желание уменьшить налоговую нагрузку на бизнес. Подобные структуры позволяют также:

  • повысить конфиденциальность бизнеса: имена реальных бенефициаров будут отсутствовать в учредительных документах дочерних компаний, а также публичных корпоративных реестрах;
  • поднять престиж бизнеса;
  • обеспечить защиту бизнеса: российские компании, принадлежащие иностранным юрлицам, находятся под защитой законодательства об иностранных инвестициях;
  • упростить передачу бизнеса или части активов: не нужно переоформлять право собственности и нести соответствующие расходы, достаточно передать акции или конкретную компанию новому владельцу;
  • снизить вероятность давления на бизнес: контроль над компаниями, и их управление осуществляется из-за границы, а сами компании принадлежат иностранным лицам. Все это существенно ограничивает возможности недобросовестных конкурентов;
  • избежать трансфертного ценообразования между дочерними предприятиями.

Международные холдинговые компании: фактическое право на доход и налоги.

Отличительные черты холдинга от других компаний

Холдинг можно отличить от других организаций по таким признакам:

  • обычно нет основных средств, предназначенных для производства, перевозки продукции, торговли или оказания услуг;
  • он владеет ценными бумагами и/или долями в капитале предприятий из разных отраслей, которые находятся в разных юрисдикциях;
  • для организации бизнеса используется структура многоступенчатой пирамиды, во главе которой находится управленческая компания, а ниже – различные дочерние компании;
  • организация управления всей группой компаний, которые входят в структуру холдинга, в частности разработка единой для всех участников тактики и стратегии, предоставление дочерним компаниям консультационных и технических услуг, межфирменные связи.

Разновидности холдингов

Различают две базовых разновидности холдингов, от которых пошло огромное количество их типов. Итак, абсолютное все подобные структуры разделяются на:

  • финансовые;
  • смешанные.

Финансовый холдинг – это организация, капитал которой больше чем на 50% состоит из акций других компаний. Обычно их деятельность сконцентрирована на рынках капитала и ценных бумаг. 

Смешанный отличается от финансового тем, что в нем управленческая компания холдинга еще ведет собственную коммерческую деятельность. Подобные организации часто создаются в технологических и IT-компаниях. 

Типы холдингов

Типов иностранных и российских холдингов огромное количество, наиболее часто их разделяют в зависимости:

от формы управления:

  • имущественный – владеет контрольным пакетом акций дочерних предприятий;
  • договорный – контроль осуществляется на основании договоров, заключенных между материнской и дочерними организациями.

от наличия дополнительных видов деятельности управленческой компании:

  • чистый – в обязанности материнской компании входит только контроль над предприятиями структуры;
  • смешанный – управленческая компания ведет еще и собственное направление (производство, торговля, перевозки и т.п.).

от сложности структуры:

  • простой – в структуру входит только одна контролирующая компания и несколько дочерних;
  • многоступенчатый – в данной структуре используются дополнительные контролирующие компании, которые управляют нижестоящими дочерними компаниями. Управленческая компания же контролирует деятельность других дочерних предприятий.

от специализации по виду деятельности:

  • агрохолдинги – в структуру входят только компании, работающие в сфере сельского хозяйства;
  • технологические холдинги – по аналогии с вышесказанным, но только касательно технологической сферы;
  • комбинированные – управленческая компания ведет конкретное направление и параллельно осуществляет контроль на дочерними предприятиями;
  • конгломерат – структура компаний, где каждая из участниц занята в своем направлении или ведет отдельный род деятельности, и не может оказывать влияние на других участников холдинга;
  • объединение – группа юрлиц, где каждая компания представляет собой одно звено цепочки технологического цикла.

Также существуют международные холдинги, инвестиционные холдинги, диверсифицированные холдинги. Типов и классификаций подобных структур ну просто огромное количество.

Вертикальная, горизонтальная и независимая интеграция

Функционирование холдинга неразрывно связано с управлением. Причем управлять они могут другими предприятиями, активами, денежными потоками. 

Однако, чтобы управлять другими компаниями их необходимо сначала присоединить к структуре. В зависимости от способа присоединения предприятия к холдингу различают:

  • вертикальную интеграцию – включение в структуру юрлиц, деятельность которых соответствует сфере интересов холдинга. Позволяет сформировать замкнутый цикл производства и тем самым снизить расходы, связанные с изготовлением и реализацией продукции;
  • горизонтальную интеграцию – предусматривает присоединение компании выпускающей продукцию, которая уже представлена в холдинге. Главными целями горизонтальной интеграции является рост в своем сегменте бизнеса и снижение уровня конкуренции;
  • независимая интеграция – вхождение в структуру компаний, ведущих деятельность несвязанную с другими участниками. Например, холдинг специализируется на изготовлении и сбыте молочной продукции, а в его структуру вошла компания производитель программного обеспечения.

Как выбрать юрисдикцию для регистрации холдинга

При поиске подходящей страны для создания холдинга следует учесть следующие моменты:

  • наличие соглашений об избежании двойного налогообложения – позволяет использовать пониженные ставки налога у источника при выплате дохода (дивиденды, проценты, роялти);
  • дружелюбное налоговое законодательство – в некоторых странах для холдингов действуют льготные режимы налогообложения;
  • сложность создания – процедура регистрации компании за границей зависит от корпоративного законодательства юрисдикции. В одних странах открыть юрлицо проще и быстрее, а в других – сложнее и занимает больше времени.

Как видно, для успешного функционирования холдинга необходимо проанализировать большие объемы информации (корпоративное и налоговое законодательство, разных стран и международное), причем на иностранных языках. Самостоятельное изучение займет время и не оградит от ошибок.

Избежать неприятных последствий для бизнеса при организации холдинговой структуры удастся, воспользовавшись услугами наших сертифицированных юристов. Записывайтесь к нам на консультацию, и вы получите ответы на все вопросы, связанные с созданием и применением иностранных холдингов, особенно в части международного налогообложения.

Преимущества применения холдингов в бизнесе

Использование холдингов для уменьшения налоговых расходов является стандартной практикой в международном бизнесе. В некоторых европейских странах и офшорных юрисдикциях подобные структуры пользуются льготными режимами налогообложения, которые если не освобождают, то хотя бы снижают фискальную нагрузку. А еще применение международных и национальных холдингов в бизнесе позволяет:

  • четко распределить задачи и цели между участниками структуры;
  • выбирать режимы налогообложения (в частности, льготные) для каждого участника структуры с целью оптимизации фискальной нагрузки;
  • эффективно управлять денежными потоками;
  • обеспечить высокий уровень защиты активов бенефициаров от кредиторов;
  • привлекать дополнительное финансирования для реализации крупных проектов;
  • снизить расходы на управление бизнесом, в который входит несколько предприятий;
  • обеспечить контроль над активами при сохранении конфиденциальности владения;
  • лучше решать задачи, связанные с наследованием активов и внутрикорпоративные конфликты.

Создать холдинг за границей рекомендуется для:

  • обеспечения защиты активов;
  • повышения уровня конфиденциальности бизнеса;
  • привлечения финансирования в крупные проекты;
  • снижения фискальных и других расходов;
  • обеспечения эффективного контроля над бизнесом.

Как создать холдинг за границей

Самостоятельное создание иностранного холдинга, без опыта и знаний с большой вероятностью только ухудшит положение бизнеса и приведет к ненужным расходам. Ведь это достаточно сложный и трудоемкий процесс, который невозможно осуществить без привлечения профессионалов. Обратившись к нам, вы получите разностороннюю помощь на всех этапах организации холдинговой структуры. В частности, мы изучим и поможем вам в решении следующих задач:

  • выбор оптимальной организационно-правовой формы и размера уставного капитала;
  • подбор руководства, учредителей в соответствии с критериями юрисдикции;
  • разработка решения для эмиссии ценных бумаг для распределения акций среди учредителей;
  • формирование органов правления, описание их прав и обязанностей;
  • разработка процедуры назначения руководства;
  • подготовка всех необходимые учредительных документов для регистрации холдинга и внутренних положений;
  • непосредственно регистрация холдинга.

Наши сертифицированные юристы помогут разработать будущую структуру холдинга или же внести изменения в действующую, что значительно повысить эффективность бизнеса. Пишите нам на электронную почту: info@offshore-pro.info, в онлайн-чат или звоните на контактный номер телефона.

Что такое холдинг?

Холдинг (англ. «удерживание, владение») – это группа компаний, которые находятся под общим контролем и управлением. Обычно под холдингом подразумевают управляющую компанию, которая находится во главе группы компаний и владеет их акциями и/или долями в капитале.

Для чего нужен холдинг?

Главной целью холдинга является повышение эффективности совместной деятельности нескольких компаний, а также обеспечения защиты бизнеса, улучшения контроля над денежными потоками.

Метки:

Читайте другие интересные статьи портала InternationalWealth.info:

Помогите сделать наш портал еще детальней, актуальней и полезней для Вас и Вашего бизнеса.

Адрес вашей почты не будет опубликован.