Крупнейший портал о международной защите и диверсификации активов

Время работы 9:00-18:00 Вых
icon-skype-png icon-telegram-png icon-viber-png icon-whatsapp-png

Крупнейший портал о международной защите и диверсификации активов

Время работы
9:00-18:00 Вых
+372 5 489 53 37
+381 6911 12327

Семейный офис в Швейцарии — управление активами

После продажи крупного бизнеса, накопления солидной ликвидности хайнеты задумываются об открытии Family office в качестве альтернативу обычному счету в иностранном банке. Узнайте из статьи, какие преимущества дает семейный офис в Швейцарии, какая правовая среда построена в юрисдикции, какую организационно-правовую форму лучше выбрать.

Семейный офис в Швейцарии

Эксперты портала International wealth и партнёры в Швейцарии помогут выбрать организационно-правовую форму, зарегистрировать и наладить работу семейного офиса. Свяжитесь через форму выше, предоставив данные мессенджера.

За последние несколько лет семейные офисы, особенно односемейные, получили в Швейцарии большое распространение. По расчетам, существует более 400 многосемейных офисов и 100 односемейных офисов в Швейцарии. Ожидается, что количество продолжит расти.

Что такое семейный офис?

Семейный офис – организация, которую семья создает, часто после продажи семейного бизнеса или другой реализации значительной ликвидности, для поддержки финансовых потребностей.

Семьи предпринимателей и банкиров (например, Медичи и Ротшильдов) использовали семейные офисные услуги в течение долгого времени, прежде чем появился отдельный сектор. Происхождение такого формата ведения бизнеса восходит к эпохе Возрождения.

Семейный офис предлагает много услуг для состоятельных лиц или семей, выходящих далеко за рамки традиционных частных банковских услуг. Так, он работает не только в сфере управлением активами, но и решает юридические, стратегические вопросы, связанные со структурированием активов семьи.

Эти вопросы могут относиться к следующему:

  • Стратегическое управление семейным бизнесом.
  • Управление и оценка рисков в отношении значительных направлений бизнеса.
  • Планирование недвижимости и выполнение различных требований членов.

Семейные офисы помогают клиентам в решении административных вопросов, координируют инструкции налоговых консультантов и юристов.

Семьи открывают односемейные офисы в связи с необходимостью:

  • Индивидуальных инвестиционных решений.
  • Комплекса определенных классов активов.
  • Потребности в оценке рисков, мониторинге, услугах, которые банки обычно не предоставляют.

Количество семейных офисов в Швейцарии растет. Односемейные обычно управляют активами, превышающими как минимум 500 миллионов швейцарских франков в Европе. Поскольку число состоятельных людей и групп, владеющих активами, позволяющими создавать такие структуры, растет, общее количество односемейных офисов во всем мире также увеличивается.

Почему стоит открыть семейный офис в Швейцарии?

Швейцария предлагает богатым семьям множество преимуществ: безопасность, стабильность, хорошее образование и система здравоохранения, высокие экологические стандарты, развитая инфраструктура и красивые пейзажи. Поэтому Швейцария и стала страной с очень высоким качеством жизни.

В Швейцарии развитая индустрия финансовых услуг и рынок труда, состоящий из хорошо образованной, многоязычной и ориентированной на оказание услуг рабочей силы. Расположение Швейцарии – также преимущество, так как она находится в центре Европы и имеет доступное воздушное сообщение почти со всеми крупными городами.

Швейцария обладает стабильной экономикой, эффективным рынком капитала и сильной валютой. Умеренное налогообложение, а также возможность согласовать благоприятные налоговые решения с налоговыми органами еще больше повышают привлекательность Швейцарии, как места для проживания богатых семей и размещения семейных офисов.

Нормативно-правовая база Швейцарии

Управляющие активами и консультанты по управлению активами не подлежат прямому пруденциальному надзору со стороны Швейцарского органа по надзору за финансовыми рынками (FINMA). Семейный офис, оказывающий услуги по управлению активами или консультированию по вопросам личных активов, не требует разрешения, лицензии или регистрации в FINMA.

Однако существуют ограничения на инвестиции в схемы коллективного инвестирования от имени клиентов. Управляющие активами, желающие инвестировать от имени (розничных) клиентов в схемы коллективного инвестирования, должны присоединиться к профессиональной саморегулируемой организации (СРО) по управлению активами и принять стандарты СРО. 

Закон о борьбе с отмыванием денег (AMLA) налагает ряд обязанностей на финансовых посредников. Одним из факторов признание финансовым посредником является право распоряжаться активами, принадлежащими другим лицам, сумма которых превышает 5 миллионов швейцарских франков в определенный момент времени. Так как семейный офис имеет смысл открывать, когда семейные активы намного превышают 5 миллионов швейцарских франков, этому критерию он обычно и соответствует.

Большинство семейных офисов квалифицируются как финансовые посредники и должны соответствовать положениям AMLA. AMLA накладывает ряд обязанностей на финансовых посредников. Они должны присоединиться к СРО или подчиняться прямому надзору со стороны FINMA. Некоторые СРО по борьбе с отмыванием денег являются профессиональными СРО для управляющих активами или предлагают двойное членство. Рекомендуется комбинированное или двойное членство, поскольку это снижает административные расходы и время.

Выбор формы ведения бизнеса для семейного офиса в Швейцарии

Теоретически семейные офисы имеют право использовать любую разрешённую организационно-правовую форму. Но большинство работает как публичные или частные компании с ограниченной ответственностью (AG или GmbH).

Компания, созданная в одной из этих форм, имеет собственное название, юридическое лицо, отдельное от акционеров, фиксированный номинальный капитал, разделенный на акции. Личные обязательства акционеров обычно ограничиваются полной оплатой номинальной стоимости акций.

Личные обстоятельства людей и семей, нуждающихся в услугах односемейного офиса, очень разнообразны. Состоятельный человек, чье состояние широко диверсифицировано и инвестируется на финансовом рынке, имеет потребности, отличные от российского клиента, владеющего группой промышленных компаний. Перед выбором конструкции необходимо оценить конкретные требования клиента.

Существует три основных варианта конфигурации семейного офиса, которые можно комбинировать и адаптировать к конкретному человеку:

  • Классический семейный офис. Отдельная компания с ограниченной ответственностью. Основные услуги – управление активами, отчетность и сопутствующие материальные услуги. Семейный офис тесно сотрудничает с одним или несколькими банками. Помимо управления активами, предоставляет ряд вспомогательных услуг: планирование благосостояния и преемственности, юридические и административные услуги физическому лицу или семье.
  • Консалтинговая компания. Альтернативная конфигурация – использование семейного офиса в Швейцарии в качестве чисто консультационной компании. Активы обычно принадлежат иностранным доверительным управляющим или фондам. Семейный офис дает советы по инвестициям попечителям, членам совета фонда. В зависимости от налоговой ситуации в юрисдикции, в которой проживает принципал, и в юрисдикции, где расположены попечители, структура будет более выгодной, чем классический семейный офис, управляющий активами напрямую.
  • Семейный холдинг. Если имущество семьи составляет значительную часть семейного акционерной компании, разумно учредить семейный офис как холдинговую или «материнскую» компанию. Распределение акций холдинговой компании среди членов семьи принципала даёт возможность каждому участвовать в принятии стратегических решений, доходе, получаемом от семейного бизнеса. Финансовое участие в семейном бизнесе отделяют от права голоса путем введения сертификатов голосования и участия.

Право собственности на семейный офис

Акциями односемейного офиса могут владеть:

  • Непосредственно принципал.
  • Холдинговая компания.
  • Траст или фонд.
  • Полностью или частично лица, работающие в семейном офисе. Дополнительный холдинг обычно не нужен.

Модель зависит от личных обстоятельств. Однако, с точки зрения доверителя, рекомендуется согласовывать интересы лиц, работающих в семейном офисе, с интересами доверителя. Этого можно добиться, предлагая им зарплату, ориентированную на результат, а не отдавая им долю в семейном офисе. Так принципал сохраняет контроль над семейным офисом.

Иногда разумно использовать звездный траст. Звездный траст – это целевой траст Каймановых островов, в котором нет бенефициаров, но есть конкретная цель (например, владение всеми акциями семейного офиса). Эта структура позволяет не передавать акции семейного офиса в собственность директора.

Услуги семейного офиса в Швейцарии

Типичные услуги односемейные офиса:

  • Управление активами.
  • Консультации по вопросам благосостояния при управлении семейным бизнесом.
  • Вспомогательные услуги (налоговые консультации, планирование наследства и административный сервис).

Налоговое планирование

Швейцария имеет строго федералистскую структуру, что отражено в ее налоговой системе.

Есть несколько кантональных налоговых систем и правил, а фактическая налоговая нагрузка на доход и капитал / чистую стоимость зависит от кантона. Поэтому эффективная налоговая нагрузка на капитал может меняться от 0,001% до 1%.

Доходы и капитал, относящиеся к иностранному постоянному представительству или зарубежной недвижимости, в одностороннем порядке освобождаются от швейцарских налогов. Корпорация считается резидентом, если она зарегистрирована в Швейцарии. Отдельные акционеры, владеющие более 20% акций, частично освобождены от двойного налогообложения.

Федеральный подоходный налог с корпораций взимается с глобальной чистой прибыли по фиксированной ставке 8,5%.

В нескольких кантонах юридические лица могут иметь налоговый статус обслуживающей или вспомогательной компании, как правило, освобождающейся от кантонального / коммунального подоходного налога на значительную часть своего дохода из зарубежных источников.

В некоторых кантонах сервисные компании могут потребовать налогообложения по методу «затраты плюс». Это означает, что налоги взимаются на основе дохода, который считается процентом от понесенных затрат. В зависимости от соответствующего процента (от 5%, обычно от 10% до 20%) этот метод расчета налога может быть выгоден для односемейных офисов, которые предоставляют только инвестиционные консультации иностранным клиента.

Вместо заключения

Финансовые рынки во всем мире находятся под давлением. Хотя Швейцария не является безопасной гаванью, ожидается, что ее преимущества будут и дальше привлекать семейные офисы, несмотря на финансовый кризис. Все больше семейных офисов из-за рубежа переместят свое юридическое место в Швейцарию, а также сохранится тенденция к созданию богатыми семьями новых семейных офисов в Швейцарии.

Дополнительная информация по семейному офису Швейцарии и Лихтенштейна.

Что такое семейный офис, зачем он нужен хайнетам?

Семейный офис — организация, которую семья создает, часто после продажи семейного бизнеса или другой реализации значительной ликвидности, для поддержки финансовых потребностей. Семейный офис предоставляет большое количество услуг для состоятельных лиц или семей, выходящих далеко за рамки традиционных частных банковских услуг. Так, он занимается не только управлением активами, но и юридическими, стратегическими вопросами, касающимися структурирования активов семьи.

Почему стоит открыть семейный офис в Швейцарии богатым людям?

За последние несколько лет семейные офисы получили в Швейцарии большое распространение. По расчетам, существует более 400 многосемейных офисов и 100 односемейных офисов в Швейцарии. Страна обладает стабильной экономикой, эффективным рынком капитала и сильной валютой. Умеренное налогообложение, а также возможность согласовать благоприятные налоговые решения с налоговыми органами еще больше повышают привлекательность Швейцарии, как места для проживания богатых семей и размещения семейных офисов.

Какую форму ведения бизнеса выбрать для семейного офиса в Швейцарии?

На практике большинство семейных офисов в Швейцарии работает как публичные или частные компании с ограниченной ответственностью (AG или GmbH).

Нужна консультация?
Помогите сделать наш портал еще детальней, актуальней и полезней для Вас и Вашего бизнеса.

Адрес вашей почты не будет опубликован.