Крупнейший портал о международной защите и диверсификации активов

Время работы 9:00-18:00 Вых
icon-skype-png icon-telegram-png icon-viber-png icon-whatsapp-png

Крупнейший портал о международной защите и диверсификации активов

Время работы
9:00-18:00 Вых
+372 5 489 53 37
+381 6911 12327

Что такое ликвидный стейкинг: полное руководство 2024

Ликвидный стейкинг стал одной из наиболее обсуждаемых тем в мире криптовалют и блокчейн-технологий. Такой вариант пассивного заработка позволяет пользователям участвовать в стейкинге, не теряя при этом доступа к своему капиталу. В условиях постоянно растущего интереса к децентрализованным финансам (DeFi) ликвидный стейкинг открывает новые возможности для увеличения дохода.   

Что такое ликвидный стейкинг

Основы ликвидного стейкинга  

Ликвидный стейкинг — это процесс блокирования криптоактивов для получения вознаграждения. Пользователи получают обернутые токены, представляющие заблокированные активы. Обернутые монеты используются в других DeFi-приложениях, обеспечивая ликвидность и дополнительный доход. Liquid staking объединяет преимущества обычного размещения и ликвидности, делая его привлекательным для инвесторов. Он позволяет получать доход от стейкинга, не жертвуя при этом доступом к своим активам.

Основные характеристики

Ликвидный стейкинг отличается от традиционного стейкинга тем, что пользователи могут распоряжаться своими активами, даже когда они заблокированы в протоколе. В традиционном стейкинге монеты блокируются на определенный период, что ограничивает их использование в альтернативных целях. Ликвидный подход устраняет эту проблему за счет выпуска производных токенов. Этими токенами можно торговать, использовать для кредитования или других операций в экосистеме DeFi.

Принцип работы

Когда пользователи участвуют в ликвидном стейкинге, они получают обернутые токены, которые являются залогом. Их можно обменять обратно на исходные монеты в любое время. Обернутые токены имеют те же свойства, что и исходные активы, и могут применяться для операций в DeFi-приложениях. Это позволяет пользователям максимально эффективно использовать свой капитал, одновременно получая доход от стейкинга.

Плюсы ликвидного стейкинга

Одно из важных преимуществ ликвидного стейкинга — повышенная ликвидность. Это обеспечивает более гибкое управление капиталом и возможность быстрого реагирования на изменения рынка. 

Liquid staking также повышает эффективность капитала за счет:

  • неполной блокировки активов;
  • возможности получения дополнительного DeFi-дохода;
  • более рационального использования финансовых ресурсов.

Доступ к активам

Еще одно важное преимущество ликвидного стейкинга — это гибкость и доступ к активам. Пользователи могут в любой момент обменять обернутые токены на исходные активы, что важно в условиях высокой волатильности крипторынка. Ликвидный стейкинг также способствует повышению безопасности сети PoS-блокчейнов, так как большее количество участников вовлекается в процесс стейкинга. Это делает сеть более устойчивой и защищенной от атак.

Основные этапы

Процесс начинается с блокирования криптоактивов на специализированной платформе. Площадка блокирует предоставленные активы и выпускает соответствующее количество обернутых токенов, которые пользователь получает на свой кошелек. Новые монеты не заблокированы и могут быть направлены в другие приложения или проекты. 

Обернутые токены можно использовать в различных DeFi-сферах:

  • торговля;
  • кредитование;
  • обеспечение ликвидности. 

В любое время пользователь может вернуть обернутые токены на платформу и получить обратно свои исходные активы.

Платформы для ликвидного стейкинга

На рынке существует много платформ, предлагающих услуги ликвидного стейкинга.

Популярные платформы:

  • Lido staking; 
  • Rocket Pool;
  • Marinade. 

Каждая из них имеет свои особенности и поддерживает разные экосистемы блокчейнов.

Ликвидный стейкинг на Ethereum

Ethereum остается самым популярным блокчейном для ликвидного стейкинга, благодаря своей обширной экосистеме DeFi. Lido стейкинг, как и Rocket Pool, предлагают пользователям возможность стейкать ETH и получать обернутые токены stETH и rETH. Монеты нужны для участия в DeFi-приложениях, предоставляя дополнительную ликвидность и возможности заработка. 

Ликвидный стейкинг на других блокчейнах

BNB Chain предоставляет такие услуги:

  • стейкинг BNB;
  • обернутые токены для экосистемы Binance. 

Другие доступные опции:

  • возможность стейкать SOL и получать mSOL на платформе Marinade;
  • получение обернутых токенов на основе ATOM и FTM.

Риски ликвидного стейкинга

Смарт-контракты, используемые для выпуска и управления обернутыми токенами, могут содержать ошибки или быть подвержены взлому. Угрозы могут привести к потере средств или компрометации платформы. Пользователи должны тщательно оценивать безопасность платформы.

Для высокорисковых сфер криптовалютного бизнеса рекомендуем открыть счет в иностранном банке или платежной системе. Наши эксперты поддержат на всех этапах процесса.

Риски блокчейна

Риски блокчейна также играют важную роль на таких платформах, как Lido на Ethereum. Например, сетевая безопасность Ethereum влияет на все активы, заблокированные в стейкинге. Платформы liquid staking зависят от безопасности и стабильности блокчейнов, на которых они работают. Поэтому пользователи должны учитывать общие риски, связанные с выбранными сетями.

Волатильность

Рыночные риски и волатильность цен значительно влияют на стоимость обернутых токенов. Резкие колебания цен на криптовалюты приводят к убыткам для пользователей, если стоимость обернутых токенов падает ниже ожидаемой. Волатильность рынка также усложняет управление ликвидностью, увеличивает риски непредвиденных убытков. 

DeFi-риски

Взаимосвязанность DeFi-протоколов может привести к распространению уязвимостей, рисков по всей экосистеме. Проблемы на одной платформе могут вызвать цепную реакцию, влияя на другие протоколы и приложения. Например, взлом протокола Curve Finance в 2020 году привел к большим потерям и волатильности на других связанных платформах. Поэтому эксперты рекомендуют тщательно выбирать площадки.

Заключение

Сотрудничество с надежными платформами, такими как Lido Staking или Rocket Pool, может помочь минимизировать риски взаимосвязи DeFi-протоколов, уязвимости смарт-контрактов. Для оптимизации налоговых обязательств целесообразно открыть счет в оффшорной юрисдикции

Нужна консультация?
Помогите сделать наш портал еще детальней, актуальней и полезней для Вас и Вашего бизнеса.

Адрес вашей почты не будет опубликован.